Mas Magandang Budget: Insurance Excess

Ang insurance excess ay ang halaga na binabayaran mo mula sa sarili mong bulsa kapag gumawa ng claim. Karamihan ng tao ay tumatanggap ng default excess ng kanilang insurer nang hindi isinasaalang-alang kung ang ibang halaga ay maaaring mas mabuti para sa kanilang sitwasyon. Ang pag-adjust ng iyong excess ay isa sa pinakasimpleng paraan para mabawasan ang iyong premiums, pero nangangailangan ito ng pag-unawa sa mga trade-off na kasangkot.

Paano Nakakaapekto ang Excess sa Iyong Premium

Nag-aalok ang mga insurer ng mga halaga ng excess na mula humigit-kumulang $100 hanggang $2,500 depende sa uri ng policy. Ang relasyon ay straightforward: mas mataas na excess ay nangangahulugang mas mababang premium dahil ikaw ang tumatanggap ng mas maraming panganib sa iyong sarili.

Para sa car insurance, ang pagpapataas ng excess mula $400 hanggang $1,000 ay maaaring magbawas ng premiums ng $100 hanggang $250 bawat taon depende sa halaga ng sasakyan at iyong risk profile. Ang $10,000 na value car na insured na may $1,000 excess ay maaaring magastos ng $400 bawat taon, habang ang parehong kotse na may $400 excess ay maaaring magastos ng $550 bawat taon.

Para sa home insurance, ang savings ay maaaring mas malaki. Ang $600,000 replacement value home na insured na may $1,000 excess ay maaaring magastos ng $700 bawat taon, habang ang parehong coverage na may $500 excess ay maaaring magastos ng $950 bawat taon.

Para sa contents insurance, parehong prinsipyo ang naaangkop. Ang pagpili ng $800 excess sa halip na $400 ay maaaring hatiin sa kalahati ang iyong premium mula $400 hanggang $200 bawat taon.

Ang Break-Even Calculation

Para matukoy kung may kabuluhan ang mas mataas na excess, kalkulahin kung gaano katagal mo kailangang pumunta nang hindi nagfa-file ng claim para mabawi ang karagdagang out-of-pocket cost.

Ang formula ay: (Pagkakaiba sa excess) hinati sa (Taunang premium savings) = Taon para ma-break even.

Halimbawa, kung ang pagpapataas ng iyong car insurance excess mula $500 hanggang $1,000 ay nakakatipid sa iyo ng $150 bawat taon sa premiums, ang kalkulasyon ay $500 hinati sa $150, na katumbas ng 3.3 taon. Kung pumunta ka ng 3.3 taon nang hindi nagfa-file ng claim, mas magiging mabuti ka sa mas mataas na excess.

Ang kalkulasyong ito ay nag-aassume na sa huli ay mag-file ka ng eksaktong isang claim. Sa realidad:

Kung mas madalas kang mag-claim, ang mas mababang excess ay nakakatipid ng pera dahil mas mababa ang binabayaran mo mula sa bulsa bawat claim.

Kung hindi ka kailanman mag-claim, ang pinakamataas na posibleng excess ay nakakatipid ng pinakamarami sa premiums sa paglipas ng panahon.

Karamihan ng tao ay nagfa-file ng claim sa car insurance tuwing walo hanggang sampung taon sa average. Para sa home at contents, ang mga claim ay karaniwang mas madalang.

Kailan May Kabuluhan ang Mas Mataas na Excess

Ang mas mataas na excess ay karaniwang angkop kapag:

Mayroon kang emergency savings para masakop ang halaga ng excess kung kinakailangan. Walang punto ang pagtitipid ng $150 bawat taon kung kailangan mong mangutang ng pera sa mataas na interest rates para masakop ang $1,000 excess.

Mayroon kang malinis na claims history at nagmamaneho nang maingat. Ang nakaraang behavior ay makatwirang predictor ng future claims.

Ang premium savings ay makabuluhan kaugnay ng karagdagang panganib. Ang savings na $200 bawat taon para sa $500 na increase sa excess ay magandang deal. Ang savings na $30 bawat taon ay hindi sulit ang karagdagang panganib.

Nagmamay-ari ka ng maraming sasakyan o properties. Ang premium savings ay nag-co-compound sa mga policies habang isang excess lang ang babayaran mo sa isang claim sa isang pagkakataon.

Kailan May Kabuluhan ang Mas Mababang Excess

Ang mas mababang excess ay mas mainam kapag:

Mayroon kang limitadong savings at hindi mo madaling masasakop ang mataas na excess. Ang financial stress mula sa unexpected claim ay mas masama kaysa sa bahagyang mas mataas na premiums.

Ang iyong claims history ay nagmumungkahi na malamang kang mag-claim. Ang ilang tao ay may genuinely higher risk factors na wala sa kanilang kontrol.

Ang premium difference ay minimal. Kung ang pagpapataas ng iyong excess mula $500 hanggang $1,000 ay nakakatipid lamang ng $50 bawat taon, hindi sulit ang karagdagang panganib.

Self-Insuring Small Claims

Ang isang hindi gaanong pinahahalagahang strategy ay ang simpleng hindi pag-claim para sa minor damage, anuman ang iyong formal excess amount.

Ang insurance ay dinisenyo para sa significant losses, hindi minor inconveniences. Ang pag-claim para sa damage na nagkakahalaga lamang ng bahagyang higit sa iyong excess ay maaaring magpataas ng iyong premiums sa renewal, kahit na nabayaran ang claim.

Isaalang-alang ang isang rule of thumb: mag-claim lamang kapag ang damage ay lumampas sa dalawa hanggang tatlong beses ng iyong excess amount. Para sa $500 excess, ibig sabihin hindi mag-claim para sa damage na mas mababa sa $1,000 hanggang $1,500.

Ang approach na ito ay pinapanatili ang iyong no-claims bonus, iniiwasan ang premium increases, at itinatabi ang iyong insurance para sa totoong kakailanganin mo ito.

Multi-Policy Discounts

Bago mag-focus lang sa excess, suriin kung ang multi-policy discounts ay maaaring mag-alok ng mas malalaking savings.

Karamihan ng mga insurer ay nag-aalok ng 10 hanggang 25% discounts kapag binundle mo ang car, home, at contents insurance sa parehong provider. Sa combined premiums na $2,000 bawat taon, maaaring $200 hanggang $500 iyon sa savings, potensyal na higit sa maitipid mo sa pamamagitan ng pag-adjust ng excess amounts.

Gayunpaman, laging ihambing ang bundled price laban sa magkahiwalay na policies mula sa iba’t ibang insurers. Minsan ang standalone price ng isang competitor ay mas mabuti kaysa sa bundled discount.

Ibang Opsyon sa Premium Reduction

Bukod sa excess at bundling, maraming ibang factors ang nakakaapekto sa premiums:

Ang mga security features tulad ng deadlocks, window locks, at alarm systems ay maaaring magbawas ng home at contents premiums.

Ang vehicle security kabilang ang immobilisers at pagparada sa garahe ay nakakaapekto sa car insurance costs.

Ang mas mataas na voluntary excess partikular para sa windscreen claims ay maaaring magbawas ng comprehensive car insurance premiums habang pinapanatiling mas mababa ang main excess.

Ang pagbabayad taun-taon sa halip na buwan-buwan ay umiiwas sa payment plan fees na sinisingil ng maraming insurers.

Pag-review ng Iyong mga Policies

Ang insurance excess ay sulit i-review sa tuwing magbabago ang iyong mga circumstances. Kung lumaki ang iyong savings, maaaring kumportable ka na sa mas mataas na excess kaysa noong una mong kinuha ang policy.

Gayundin, kung humigpit ang iyong financial position, ang pagbababa ng iyong excess ay nagbibigay ng peace of mind na ang claim ay hindi gagawa ng karagdagang stress.

Karamihan ng mga insurer ay pinapayagan ang mga pagbabago sa excess sa renewal nang walang penalty. Ang ilan ay pinapayagan ang mid-term changes, bagaman ito ay maaaring mag-trigger ng premium adjustment.

Paghahanap ng Iyong Balanse

Ang tamang excess ay depende sa iyong personal financial situation, risk tolerance, at claims history. Walang universally correct answer.

Para sa karamihan ng taong may reasonable emergency savings, ang pagpapataas ng excess sa humigit-kumulang $750 hanggang $1,000 para sa car insurance at $750 hanggang $1,500 para sa home insurance ay nagbibigay ng magandang premium savings nang walang excessive risk. Ang approach na ito ay karaniwang nakakatipid ng $150 hanggang $400 bawat taon sa mga policies.

Ang savings ay modest pero consistent. Kasama ang ibang budget optimisation strategies, nag-aambag sila sa household na may mas maraming kapasidad para sa mortgage repayments o ibang financial goals.