Paano Nakakaapekto ang KiwiSaver sa Mortgage Borrowing Capacity

Kapag nag-apply ka ng mortgage, tinitingnan ng banks ang income at expenses mo para magdesisyon kung magkano ang pwede mong i-borrow. Ang KiwiSaver contributions mo ay bahagi ng calculation na ito, at mahalagang unawain kung paano ito nakakaapekto sa borrowing capacity mo.

Paano Kino-calculate ng Banks ang Borrowing Capacity

Ginagamit ng banks ang income at expenses mo para kalkulahin ang ability mong magbayad ng debt. Tinitingnan nila ang:

• •Total income mo
• •Fixed expenses mo (kasama ang KiwiSaver contributions)
• •Ibang debt repayments
• •Estimated living costs

Ginagamit nila ito para kalkulahin kung magkano ang monthly repayment na kaya mong bayaran, na nagdedetermine kung magkano ang pwede mong i-borrow.

Impact ng KiwiSaver Contributions

Ang KiwiSaver contributions mo ay nai-dededuct mula sa income mo, binabawasan ang available income mo. Kung nagko-contribute ka ng 8% imbes na 3%, mas maliit ang available monthly income mo, na maaaring mag-reduce ng maximum borrowing amount mo.

Halimbawa, sa income na $100,000:

• •3% contribution = $3,000/year o $250/month
• •8% contribution = $8,000/year o $667/month

Ang difference na $417/month ay nakakaapekto sa assessment ng bank sa affordability mo.

Pag-reduce ng Contributions Pansamantala

Binabawasan ng ilang home buyers ang KiwiSaver contribution rate nila pansamantala bago mag-apply ng mortgage. Ito ay maaaring mag-increase ng available income mo, sa gayon ay nag-iincrease ng borrowing capacity.

Maaari mong ibaba ang contributions sa minimum na 3% (o sa ilang cases ay mag-apply ng contribution suspension). Ang changes ay usually mag-take effect pagkatapos ng isa o dalawang pay periods.

Magandang Strategy Ba Ito?

Ang pag-reduce ng contributions para mag-increase ng borrowing capacity ay may pros at cons:

Pros:

• •Maaaring payagan kang mag-borrow ng mas malaki
• •Mas maraming cash in the short term para sa deposit o ibang expenses
• •Maaaring makatulong sa pagpasok sa market

Cons:

• •Binabawasan ang retirement savings mo
• •Nami-miss ang employer matching at government contributions
• •Maaaring mag-lead sa pag-borrow ng higit sa comfortable na kaya mong bayaran

Maingat na isaalang-alang kung ito ba ay tama para sa long-term financial health mo.

Ang Perspektiba ng Banks

Ang iba-ibang banks ay maaaring mag-treat ng KiwiSaver contributions nang medyo iba. Ang ilang banks ay maaaring magtanong kung willing kang mag-reduce ng contributions para mag-increase ng borrowing capacity, ang iba ay maaaring mag-calculate gamit ang current contribution rate mo.

Kausapin ang bank o mortgage adviser mo kung paano nila tina-treat ang KiwiSaver contributions sa calculations nila.

Paggamit ng KiwiSaver bilang Deposit

Habang ang KiwiSaver contributions ay maaaring mag-reduce ng borrowing capacity mo, ang KiwiSaver balance mo ay maaaring mag-increase ng deposit mo. Ang mas malaking deposit ay nangangahulugan na kailangan mong mag-borrow ng mas kaunti.

Ang first home buyers ay usually maaaring mag-withdraw ng karamihan ng KiwiSaver balance nila (nag-iiwan ng $1,000) bilang deposit. Ito ay maaaring mas valuable kaysa sa pagsubok na i-maximize ang borrowing capacity.

Balanced Approach

Isaalang-alang ang balanced approach:

• •Huwag mag-overborrow dahil lang kaya mo
• •Ang KiwiSaver ay long-term retirement savings
• •Maaari mong dagdagan ang contributions pagkatapos bumili ng bahay
• •Ang mortgage repayments ay nagbu-build din ng asset

Binabawasan ng ilang tao ang contributions pansamantala bago bumili ng bahay, tapos binubumalik o dinadagdagan ang contributions pagkatapos ma-stabilize ang finances.

Kumuha ng Personalized Advice

Iba-iba ang bawat situation. Makipag-usap sa mortgage adviser na maaaring:

• •Suriin ang specific situation mo
• •Kalkulahin ang impact ng iba-ibang contribution rates sa borrowing capacity
• •Tulungan kang magdesisyon ng best approach
• •I-compare ang policies ng iba-ibang banks

Maaari nilang tulungan kang makahanap ng balance sa pagitan ng pagpasok sa property market at hindi pag-sacrifice ng long-term financial security.

Tandaan ang Long-Term Goals

Habang importante ang pagpasok sa property market, tandaan din na importante ang retirement savings. Ang compounding effect ng KiwiSaver ay nangangahulugan na napaka-valuable ng early contributions.

Gumawa ng wise decisions na isinasaalang-alang ang housing goals mo ngayon at retirement needs mo sa future.